Глава 1. ЗАДАЧИ, ЗНАЧЕНИЕ И ИНСТРУМЕНТАРИЙ ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

Сущность, задачи и методы экономического анализа

Анализ — это расчленение изучаемого объекта или процесса на части (элементы) внутренне присуще этому объекту для детального изучения всех элементов с последующим объединением в целое на воссоздание общей экономической картины. Анализ можно рассматривать в широком и узком смысле. В широком смысле экономический анализ определяется как одна из экономических наук, имеющих свою методологию, то есть систему законов, принципов и методов, лежащих в основе экономических исследований объектов, процессов и явлений. В узком смысле экономический анализ может рассматриваться как часть науки, а, именно, как экономический метод исследования всех экономических отношений, связей, явлений, процессов, а также результатов хозяйственной деятельности в их взаимосвязи и взаимозависимости.

При рассмотрении вопроса об экономическом анализе можно утверждать, что он является объективно необходимым и это определяется следующими обстоятельствами:

• получение необходимой информации о результатах деятельности предприятия в условиях полной юридической независимости и ответственности за свою деятельность в условиях конкуренции;
• необходимость выполнения всех обязательств перед всеми взаимосвязанными с предприятием субъектами рынка;
• требованием самоокупаемости и самофинансирования;
• требованием обеспечения конкурентоспособности предприятия;
• необходимостью адаптации к быстро изменяющимся факторам внешней среды и оценки положения на рынке.

Предметом экономического анализа деятельности предприятия выступают все экономические явления, процессы и результаты деятельности предприятия, все хозяйственные отношения и связи, в которые вступает предприятие в процессе выполнения своих функций, все стороны и аспекты деятельности предприятия, которые отражаются в показателях хозяйственной деятельности.

Для получения точной и достоверной информации об объекте при проведении экономического анализа должны выполняться требования системности, комплексности, сравнимости и сопоставимости данных в пространстве и во времени. Эти требования являются концептуальными, основополагающими моментами, лежащими в основе исследования.

Задачи экономического анализа таковы:

• контроль и всесторонняя оценка полученных результатов деятельности предприятия в соответствии с ранее установленными плановыми или нормативными показателями;
• выявление тенденций и закономерностей, имеющих место в экономических явлениях, процессах и показателях;
• оценка эффективности использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов предприятия;
• контроль за соблюдением принципов самоокупаемости, самофинансирования, рентабельности и платежеспособности предприятия;
• выявление неиспользуемых ресурсов, резервов и разработка рекомендаций по вовлечению их в деятельность предприятия;
• оценка конкурентоспособности предприятия;
• формирование обоснованной информационной базы для перспективного развития предприятия.

Рассмотрим методы экономического анализа. Метод — это способ достижения поставленной цели. В экономическом анализе метод исследования — это способ оценки экономических процессов и показателей хозяйственной деятельности предприятия. К стандартным приемам анализа результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия можно отнести следующие.

1. Горизонтальный анализ — предполагает сравнение полученных фактических значений с показателями прошлого года, нормативными или плановыми данными (динамический анализ):
- • расчет абсолютного отклонения (изменения) как разницы между фактическими и данными прошлого года — А = факт, данные — прошлого года данные (или плановые, нормативные показатели));

• расчет темпа роста (снижения) — темп роста = факт.данные : данные прошлого года х 100% или прироста = факт, данные — прошлого года данные : прошлого года данные х 100%. Например, если темп роста 120%, то увеличение за исследуемый период времени по сравнению с прошлым годом составило 20% (или темп прироста составил 20%).
2. Вертикальный анализ — анализ структуры, когда изучаемый показатель принимается за 100% и рассчитывается доля, удельный вес отдельных элементов к его общей величине (при анализе структуры путем суммирования всех частей в % должно получаться целое, т.е. 100%). Например, удельный вес запасов в общей величине оборотных активов предприятия (величину запасов разделить на общую сумму оборотных активов и умножить на 100%).
3. Структурно-динамический анализ — расчет отклонения (изменения) фактического удельного веса отдельного показателя по сравнению с удельным весом этого показателя за предыдущий год (плановым или нормативным значением). Например, изменение удельного веса запасов в общей сумме оборотных активов определяется как разница фактического удельного веса запасов и удельного веса запасов в оборотных активах прошлого года (Д = факт, удельный вес показателя — удельный вес этого показателя в прошлом году (или плановые, нормативные данные)).
4. Трендовый анализ — заключается в выявлении общей закономерности или определения линии тренда путем анализа динамических, временных рядов показателей финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
5. Коэффициентный анализ — предполагает анализ относительных показателей, позволяющих оценить результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия (например, показатели рентабельности, показатели оборачиваемости, коэффициенты финансовой устойчивости, коэффициенты ликвидности и т.д.) Отметим, что при проведении вертикального, горизонтального

и структурно-динамического анализа результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия следует в выводе отразить, в первую очередь, те статьи, которые занимают наибольший удельный вес и подвергались существенным изменениям за исследуемый период времени и, следовательно, непосредственно оказали влияние на изучаемый показатель (например, отразить в выводе, как изменения в структуре и динамике повлияли на общую сумму имущества и его источников и т.д.).

Можно выделить следующие основные методы экономического анализа:

• группировка экономических показателей — предполагает определенную классификацию изучаемых процессов, результатов и показателей по различным признакам (например, основные фонды можно классифицировать по степени участия, материально-вещественной форме, формам собственности и принадлежности);
• метод сравнения — изучаемые явления, процессы и показатели сравниваются с плановыми и прогнозными данными, со средними показателями по цепи и сегменту рынка, а также с показателями конкурентов и лидеров на данном сегменте рынка;
• метод балансовой увязки показателей — предполагает сравнение и сопоставление взаимоувязанных, но противоположных сторон или показателей хозяйственной деятельности;
• графический метод — позволяет наглядно, с помощью различных графиков, диаграмм отобразить процессы на плоскости;
• методы факторного анализа — изучается влияние отдельных факторов на соответствующий совокупный, результативный показатель (индексный, метод цепных подстановок, метод абсолютных разниц, логарифмический и т.д.).

Показатель, на который оказывают влияние факторы определяется, как результативный (результирующий) показатель. Показатели, которые оказывают воздействие на результативный показатель — факторный признаки (факторы).

Задачи факторного анализа:

• установить, какие факторы оказывают воздействие на результативный показатель;
• оценить положительное или отрицательное воздействие факторов на изменение результативного показателя;
• выявить, какой фактор оказывает наиболее сильное воздействие и, соответственно с учетом информации определить приоритетные направления увеличения результативного показателя.

Факторные модели могут быть:

• аддитивные модели (результативный показатель определяется суммой факторных признаков);
• мультипликативные модели (результативный показатель определяется путем произведения, влияющих на него факторных признаков). Известным примером мультипликативной модели является модель «Дюпон».

• кратные модели (результативный показатель представляет собой частное от деления двух факторов). Например, фондоотдача определяется как частное от деления выручки предприятия на стоимость основных фондов.
• смешанные модели (результативный показатель может быть представлен комбинацией аддитивных, мультипликативных и кратных моделей). Примером смешенной модели может быть показатель рентабельности продаж, определяемый путем деления разницы выручки и текущих затрат (для определения влияния прибыль от продаж в числителе этот фактор детализируется и разбивается на два фактора) на выручку предприятия.

Связь в факторных моделях может быть двух видов: жестко детерминированная и стохастическая.

В функциональных (жестко детерминированных) моделях любому значению факторного признака соответствует совершенно определенное значение (единственно возможное) результативного показателя (метод цепных подстановок, абсолютных разниц, дифференциальный метод, интегральный метод, логарифмический метод).

В стохастических (вероятностных) моделях любому значению факторного признака соответствует множество значений результативного показателя (корреляционный анализ, регрессионный анализ, дисперсионный анализ). Рассмотрим более детально применение метода цепных подстановок и абсолютных разниц:

1. Метод цепных подстановок. Этот метод основан на последовательной замене одного фактора с прошлого года на отчетный при неизменности других факторов. Метод цепных подстановок позволяет зафиксировать, в какой степени изменение результативного показателя (с) обусловлено изменением первого фактора (а), второго фактора (Ь) и третьего фактора (d). Общую схему применения метода цепных подстановок рассмотрим на примере трехфакторной модели:

C = axbxd (1.1)

СО = аО х ЬО х dO (1.2)

Значение результативного показателя прошлого года (СО) определяется произведением факторных признаков прошлого года:

CAl=alxbOxdO (1.3)

Изменение первого фактора (СД1) определяется путем замены этого фактора с прошлого года на отчетный год при неизменности других факторов:

CA2 = alxblxdO (1.4)

Изменение второго фактора (СД2) определяется путем замены этого фактора с прошлого года на отчетный год при неизменности других факторов:

CA3=alxblxdl (1.5)

Изменение третьего фактора (СДЗ) определяется путем замены этого фактора с прошлого года на отчетный год при неизменности других факторов:

ДСД1=СД1-С0 (1.6)

ДСД1 — изменение результативного фактора за счет изменения первого фактора:

ДСД2 = СД2 — СД1 (1.7)

ДСД2 — изменение результативного фактора за счет изменения второго фактора:

ДСДЗ = СДЗ — СД2 (1.8)

ДСДЗ — изменение результативного фактора за счет изменения третьего фактора.

ДС = ДСД1 + ДСД2 + ДСДЗ (1.9)

Изменение результативного показателя за исследуемый период времени (ДС) должно быть равно суммарному влиянию всех факторов.

2. Метод абсолютных разниц. Этот метод является естественным следствием использования метода цепных подстановок:

ДСД1 =(а1 -аО) х ЬО х dO = Aa xbO х dO (1.10)

ДСД2 = а1 х (Ы - ЬО) х d0 = al х ДЬ х dO (1.11)

ДСДЗ = а1хЫ х (d 1 - dO) = al х Ы х Ad (1.12)

ДС = ДСД 1 + ДСД2 + ДСДЗ (1.13)

Следует отметить, что степень влияния факторного признака зависит от последовательности подстановки факторов. Поэтому при наличии в модели количественных и качественных показателей (факторов), целесообразно начинать расчет влияния факторов на результативный показатель с количественного показателя, а затем переходить к определению влияния качественного показателя. Существенным недостатком является, что изменение результативного показателя всегда равняется суммарному влиянию только тех факторов, которые указаны в этой модели. Так, например, при факторном анализе, выручка от продаж товаров и услуг предприятия может быть представлена в виде произведения двух факторов (стоимости основных фондов на фондоотдачу), а может быть определена как произведение среднесписочной численности на производительность труда и т.д. Несмотря на имеющийся недостаток метод цепных подстановок и абсолютных разниц считаются самыми простыми и универсальными методами факторного анализа, которые получили широкое распространение.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия состоит из двух тесно взаимосвязанных разделов:

• финансовый анализ;
• управленческий анализ.

Существование финансового и управленческого анализа основывается на деление учета на финансовый и управленческий и именно информация, полученная в результате финансового и управленческого учета, служит исходной базой существования финансового и управленческого анализа.